Ông chủ chuỗi bia tươi Vuvuzela, lẩu Kichi Kichi vừa mua đứt lại 494 tỷ trái phiếu trước hạn

CTCP Thương mại dịch vụ Cổng Vàng (Golden Gate, GGG) vừa công bố mua lại toàn bộ lô trái phiếu trị giá 493,7 tỷ đồng trước hạn. Được biết, lô trái phiếu này phát hành ngày 6/9/2021, kỳ hạn 3 năm với lãi suất cố định 11,5%/năm. Đây là trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền và có tài sản đảm bảo.

Trái chủ tham gia gồm nhà đầu tư tổ chức và cá nhân, với tỷ trọng lần lượt 39% và 61% giá trị lô trái phiếu. Mục đích chào bán nhằm tăng quy mô vốn hoạt động, thực hiện các dự án đầu tư của Công ty.

Đáng chú ý, dù phát hành ngay trong cao điểm dịch, Golden Gate vẫn định giá công ty đâu đó hơn 650 triệu USD. Khi, tài sản đảm bảo cho lô trái phiếu trên là 573.372 cổ phần của Golden Gate với giá trị 1.953.359 đồng/cp. Theo đó giá trị tài sản đảm bảo ban đầu được xác định là hơn 1.120 tỷ đồng, tương đương 160% tổng tài khoản gốc của trái phiếu. Như vậy, với hơn 7,6 triệu cổ phần tính tại ngày 31/12/2020, định giá Golden Gate ở mức 14.845 tỷ đồng (tương đương hơn 650 triệu USD).

Golden Gate cũng công bố chiến lược nâng tổng số nhà hàng từ khoảng 400 nhà hàng hiện tại (tại cuối tháng 2/2022) lên con số trên 1.000 trong vài năm tới, hướng tới doanh thu 1 tỷ USD.

Động thái này diễn ra trong bối cảnh ngành F&B được cho là hồi phục mạnh và tiếp đà tăng trưởng trước đại dịch, song song Công ty cũng vừa chào đón thêm cổ đông ngoại.

Dù tăng trưởng mạnh mẽ, song công cuộc mở rộng quy mô của Golden Gate đòi hỏi phải hy sinh: Tỷ suất lợi nhuận trên doanh thu công ty giảm rõ rệt qua từng năm. Theo kế hoạch năm 2022 thì biên lãi sau thuế chỉ còn 5,5%, tương đương phân nửa con số mà người cầm cương chia sẻ trong một phỏng vấn gần đây là 10%.

Danh mục các thương hiệu của Golden Gate.

Nhìn về quá khứ, được sáng lập vào tháng 8/2005 bởi 3 người bạn doanh nhân đang ở độ tuổi 30 là Thế Vinh, Xuân Tường và Việt Hồng, Golden Gate khởi đầu chỉ với thương hiệu Ashima cùng 6 cửa hàng vào năm 2008. Một năm sau, Golden Gate tiếp tục ra mắt thương hiệu lẩu băng chuyền Kichi Kichi và tăng vốn lên hơn 51 tỷ đồng. Bước sang năm 2012 cũng là giai đoạn hoàng kim, Golden Gate liên tục phát triển hệ sinh thái thương hiệu cũng như quy mô cửa hàng với tốc độ bằng lần, hiệu quả kinh doanh cũng leo dốc tương ứng.

Liên tục mở rộng mạnh mẽ nhằm tận dụng nhu cầu "ăn nhậu" các món lẩu, nướng, bia tươi bùng nổ mạnh mẽ tại các thành phố lớn, Golden Gate đã trở thành chuỗi nhà hàng ẩm thực lớn nhất nước với hệ thống gồm hàng chục thương hiệu khác nhau như Ashima, Kichi Kichi, Gogi, Sumo BBQ, Hutong hay Vuvuzela…